Содержание
Организация для развития производственной базы берет на 4 года два кредита. Первый кредит - 7000 тыс. руб. берется
Организация для развития производственной базы берет на 4 года два кредита. Первый кредит - 7000 тыс. руб. берется под 20% годовых, погашение - каждое полугодие. Второй кредит в размере 5600 тыс. руб. берется под 18% годовых, погашение - ежеквартальное. Составить план погашения кредитов за первый год.
Решение:
1. Рассчитаем величину фактора взноса на погашение первого кредита, учитывая, что срок кредита 4 года, годовая процентная ставка - 20%. Количество выплат, учитывая, что кредит должен погашаться каждое полугодие, составит 8 (4 * 2), процентная ставка кредита за полугодие - 10%:
Акр = Rm : [1 - 1 : (1 + Rm)n] = 0,10 : [1 - 1 : 1,108] = 0,1874.
2. Определим размер разовых выплат по первому кредиту, если размер их должен быть один и тот же.
РМТ = PVA * Аkp = 7000 * 0,1874 = 1312 (тыс. руб.).
Следовательно, каждое полугодие предприятие по первому кредиту должно выплачивать 1312 тыс. руб. Размер основного долга за полугодие составляет 875 тыс. руб. (7000 : 8), плата за использование заемных средств в каждое полугодие составит:
1312 - 875 = 437 (тыс. руб.).
3. Рассчитаем величину фактора взноса на погашение второго кредита, учитывая, что срок кредита 4 года, годовая процентная ставка 18%. Количество выплат, учитывая, что кредит должен погашаться каждый квартал, составит 16 (4 * 4), процентная ставка кредита за полугодие - 4,5%:
Акр = Rm : [1 - 1 : (1 + Rm)n] = 0,045 : [1 - 1 : 1,04516] = 0,089015.
4. Определим размер выплат по второму кредиту каждый квартал, если размер их должен быть один и тот же.
РМТ = PVA * Аkp = 5600 * 0,089015 = 498 (тыс. руб.).
Следовательно, каждый квартал предприятие по второму кредиту должно выплачивать 498 тыс. руб. Размер ежеквартального основного долга - 350 тыс. руб. (5600 : 16), плата за использование заемных средств в каждый квартал составит 148 тыс. руб. (498 - 350).